Как работают брокеры Forex? Разбор A1Capitals

Вы когда-нибудь задумывались о том, как устроены Форекс-брокеры? Как они зарабатывают деньги? Ответ на эти вопросы не лежит на поверхности. Существуют различные типы брокеров Forex, напрямую зависящие от их бизнес-модели.

Не все финансовые посредники похожи друг на друга. Некоторые из них намного более конкурентоспособны, чем другие, а некоторые — просто не очень честны. К сожалению, не всегда легко отличить добросовестного брокера от манипулятора, и даже отдельные из старейших и самых маститых имен на Форекс печально известны своей теневой и закулисной тактикой. Какими же моделями пользуются торговые площадки, и с кем реально стоит иметь дело?

Маркет-мейкеры и спреды

Все брокеры Форекс рассказывают вам, что они зарабатывают деньги на спреде (разнице между ценой покупки и продажи). Однако для многих компаний спред — лишь небольшая составляющая дохода. Вы спросите, как же они зарабатывают? Просто. Торгуя против своих клиентов.

Такие брокерские площадки известны в отрасли как маркет-мейкеры (ММ). И проблема состоит в том, что подавляющее большинство действительно работает именно таким образом. Когда вы только начинаете торговать на финансовых рынках, вы справедливо предполагаете, что покупаете и продаете активы другим участникам рынка. То есть, если вы зарабатываете деньги, другой трейдер их теряет, и наоборот. В определенной степени это верно, но часто ваш контрагент намного ближе, чем вы думаете… И это — ваш брокер!

Высокий процент новых трейдеров теряет деньги на Forex, это факт. Если в дальнейшем новички проявят настойчивость и продолжат торговать, устранив недостатки в своей системе и психологии, то, вероятно, в конечном итоге станут прибыльными. Однако далеко не все справятся с этой задачей. Многие просто не вернутся к торговле, лишившись первого депозита. Маркет-мейкеры не только полностью осознают это, но и вся их бизнес-модель рассчитана именно на такое развитие событий. ММ зарабатывают деньги, когда их клиенты теряют средства. Это вопиющий конфликт интересов: брокер не зарабатывает, когда клиент в прибыли, он фактически заинтересован в проигрыше пользователя своей платформы!

Бизнес-стратегия маркет-мейкера состоит в том, чтобы привлекать новых трейдеров сотнями, предлагая бесплатное некачественное образование или крупный бонус. Даже если новичку повезет вначале, и он заработает на своем бонусе, позднее, скорее всего, он сделает гораздо больший депозит, который в конечном итоге потеряет.

Из-за предустановленного конфликта интересов, некоторые (хотя и не все) маркет-мейкеры, как известно, прибегают к весьма гнусным приемам. Интернет полон историями о необъяснимых всплесках цены, расширении спредов, зависании терминалов в самый ответственный момент и даже отказах выплаты средств и закрытии счетов!

STP Форекс брокеры, A1Capitals

STP — это сокращение от Straight-through Processing. STP-брокеры в основном работают по совсем другой модели, которой, как правило, только прикрываются ММ: зарабатывают свою прибыль на спреде, а вы фактически торгуете против других участников рынка. Онлайн-посредники STP собирают цены от своих поставщиков ликвидности и добавляют небольшую наценку. При этом вы размещаете приказ у брокера, а брокерский дом передает его своему поставщику ликвидности (сохраняя небольшую разницу в спреде), одним из таких брокеров является A1Capitals (https://solarcoin.ru/news/a1capitals-otzyvy-mozhno-doveryat-brokeru/). Поскольку вы торгуете против других участников рынка, а не против своего посредника, STP-брокеры реально не заинтересованы в ваших проигрышах. Фактически, если вы теряете деньги и прекращаете торговать, вы больше не зарабатываете деньги для своего брокера.

Модель STP — это огромный шаг вперед по сравнению с ММ, и брокер A1Capitals предлагает эту модель всем клиентам даже на стандартных счетах с минимальным первым депозитом всего в 250 долларов. 

А вот многие профессиональные трейдеры и скальперы считают более дешевой третью конфигурацию брокерской фирмы — настоящую ECN.

Брокеры True ECN Forex, A1Capitals

True ECN является логическим завершением модели STP и пользуется поддержкой подавляющего большинства профессиональных трейдеров и инвесторов с большими объемами. Что касается исполнения, модель почти идентична STP: вы торгуете против других участников реального рынка, а не против вашего брокера. Основное различие между STP и истинной ECN заключается в том, что STP — это процедура обработки ордера и вывода его на поставщика ликвидности, а ECN является электронной сетью, в которой молниеносно находится встречный ордер с лучшей ценой, позволяющий трейдеру купить или продать актив.  
Брокеры ECN взимают небольшую фиксированную комиссию за каждую сделку, обычно 5-10 USD на 1 лот. Спреды в этом случае минимальны, часто всего лишь 0 пипсов, и самые лучшие цены, доступные на реальном рынке Форекс в настоящее время. Четкие спреды с нулевой надбавкой от брокера и прозрачные фиксированные комиссии делают счета ECN предпочтительным вариантом для скальперов, профессиональных трейдеров и участников рынка, использующих автоматизированные системы. 

Как и в модели STP, при торговле на True ECN Forex между трейдером и брокером отсутствует конфликт интересов. Именно поэтому брокер A1Capitals подключился к этой системе. Большинство трейдеров пишут о A1capitals положительные отзывы, отмечая отличные условия по исполнению ордеров.  Настоящий ECN брокер A1Capitals хочет, чтобы вы преуспели в торговле, увеличили свой счет и объемы. Чем больше вы торгуете, тем больше зарабатывает брокер. Так и должно быть, когда интересы брокерского дома и клиента полностью совпадают.

Ранее счета ECN были доступны только для состоятельных и институциональных клиентов, но за последние несколько лет вырос спрос на лучшие условия со стороны розничных участников рынка. И прозрачные брокеры, как A1Capitals, стали предлагать True ECN для аккаунтов с депозитами менее 10 000 долларов США.

Выводы

Таким образом, маркет-мейкеры — самый дорогой вариант для торговли. Они фактически зарабатывают деньги, когда их клиенты теряют депозиты, и несправедливые спреды — это только часть уловок ММ. Многие трейдеры получили гораздо худший опыт! 

С другой стороны, брокеры STP — огромный шаг вперед и отличный вариант для трейдеров, которые только начинают свой торговый путь. 

А вот когда дело доходит до серьезной профессиональной торговли, скальпинга или алготрейдинга, существует только один выход — ECN. Справедливый прозрачный трейдинг возможен! В том числе с брокером A1Capitals.